「銀行株」保有候補銘柄決定！ - ポイ積純一郎の長期運用日記

こんばんわ、ポイ積です。

さて、これまでのところで「銀行株」の保有候補５銘柄を見てきました。

この中で「ポイ積の長期投資最強日本株ポートフォリオ」入りするのに相応しい銘柄はどれか。

ポイ積の銘柄選びの基準を振り返ると以下の通り。（毎回見ます。）

・企業収益および配当の水準が高い

・連続増配企業

・PER水準（ただし、参考程度）

・高営業キャッシュフロー比率

・業界で強い地位を保っている企業

・ポイ積の好きな企業

以上を踏まえて、５社から「三菱UFJ銀行さん」、「セブン銀行さん」、「あおぞら銀行さん」の3社に絞り込み検討します。

まずは「三菱UFJ銀行さん」。国内最大の金融グループさんということで、業界での地位は申し分なし。ポイ積の給与振込口座銀行。配当性向は2023年度までに配当性向40％への引き上げをめざすとのことで、前向き感。高配当利回りが多い銀行群の中でしっかり5%台。ただし今年度は配当据置予想。

次に「セブン銀行さん」。全国に25,000台以上あるATMプラットフォーム事業、稼働率99.98%と物凄い高収益事業のようで、独特のビジネスモデルで強みが飛び抜けてそう。配当性向についても年間40％以上を最低目標としていて、この「最低」ってところがお気に。 8年連続で増配後、3年連続11円配当。

最後に「あおぞら銀行さん」。配当性向が原則50%、かつ米国株のように四半期ベースの配当を実施している。しかも配当利回りは候補の中でも最も高い6%台とかなり配当面での魅力が高い。一方で、ビジネスモデル、強みが何なのかが今いっちょ分からないのと、営業キャッシュフローがモロにマイナス。過去のご経験もちょっと心配。

以上のような検討結果を踏まえまして、保有候補銘柄は「セブン銀行さん」に決定したいと思います！三菱UFJ銀行さんと最後まで悩みましたが、将来の成長余力みたいなところと、株主還元方針・過去の配当実績をベースに軍配をあげました！

(2020.12.30現在)

セクター	保有候補銘柄	時価総額	配当利回り	配当実績
食品	アサヒグループ	2兆1,517億円	2.50%	10年連続増配予想
エネルギー資源	ENEOS	1兆1,965億円	5.94%	今年度据置予想
建設・資材	大東建託	6,644億円	4.23%	今年度減配予想
素材・化学	クラレ	3,893億円	3.65%	今年度減配予想
医薬品	武田薬品工業	5兆9,193億円	4.79%	12年連続据置予想
自動車・輸送機	ブリヂストン	2兆4,152億円	3.10%	今年度減配予想
鉄鋼・非鉄	丸一鋼管	2,147億円	2.82%	今年度減配予想
機械	三菱重工	1兆0,647億円	2.38%	今年度減配予想
電機・精密	マブチモーター	3,082億円	3.00%	2年連続据置予想
情報通信・サービスその他	日本電信電話	10兆3,195億円	3.78%	10年連続増配予想
電力・ガス	電源開発	2,601億円	5.28%	3年連続据置予想
運輸・物流	東日本旅客鉄道	2兆6,021億円	1.45%	今年度減配予想
商社・卸売	三菱商事	3兆7,752億円	5.27%	5年連続増配予想
小売	丸井グループ	4,053億円	2.81%	9年連続増配予想
銀行	セブン銀行	2,571億円	5.05%	2年連続据置予想